一、行业周复盘
1、最近一周军工板块跑赢大盘
最近一周同花顺军工板块指数累计上涨8.89%,同期上证指数周上涨1.36%,深证成指周上涨2.95%,沪深300周上涨周上涨0.98%。
2、军工板块周涨跌幅前十(仅统计沪深A股)
上大股份(301522.SZ)757.70%;光智科技(300489.SZ)148.86%;华丰科技(688629.SH)51.01%;川润股份(002272.SZ)44.85%;北方长龙(301357.SZ)43.56%;四川长虹(600839.SH)43.29%;新晨科技(300542.SZ)41.48%;华力创通(300045.SZ)36.23%;华东重机(002685.SZ)34.54%;大富科技(300134.SZ)34.12%。
二、投资逻辑:压得深,弹得急
据中航证券,2023年初以来,军工电子板块经历了较长时间的调整,虽然伴随着AI、信创及网安等概念偶有表现,但整体仍表现较为低迷,区间最大跌幅达到(-51.09%)。从产业角度,军工电子正处于库存逐步出清、新增订单放缓的阶段。但正如我们一直所强调的,军工电子板块处于军工产业链上游,在市场转暖、流动性增强以及投资风险偏好提高的情况下,压得深,弹得急,板块走势具备更高的弹性。同时,随着行业的复苏、估值的消化以及库存的出清,部分细分板块有望率先迎来基本面的大幅改善,从而为业绩、估值双击,打开了空间。
三、宏观事件与行业新闻
1、七国集团举行国防部长会议对黎巴嫩局势表示担忧
当地时间10月19日,七国集团国防部长会议在意大利南部城市那不勒斯召开,聚焦中东问题。会议发表联合声明,对黎巴嫩近期局势表示担忧,重申支持维护黎巴嫩安全与稳定。
2、美军称摧毁胡塞武装无人机和陆基攻击巡航导弹
当地时间10月18日,美国中央司令部发表声明称,在过去的一周内,中央司令部部队成功摧毁了胡塞武装20个单向攻击无人机和陆基攻击巡航导弹。
四、相关个股
据华福证券10月20日研报,下周即将进入三季报披露密集阶段,基于以上,我们坚定看好军工行业在三季报披露期前后整体表现,仍然维持前期观点,即行情或先以主战装备困境反转为主,再为“新质作战力”这一更具量级弹性方向,建议关注如下:
1)思路一:主战装备困境反转:
(1)航空:[光威复材]、[中航高科]、[中航沈飞]、[中航西飞];
(2)发动机:[图南股份]、[华秦科技]、[航宇科技]、[航发动力];
(3)航天特种装备:[航天电器]、[菲利华]、[陕西华达];
(4)信息化:[中科星图]。
2)思路二:从0-1的“新质作战力”:
(1)“三高一低”:[北方导航];
(2)无人化:[航天电子]、[航天彩虹];
(3)水下:[西部材料]。
(4)数据链:[七一二]、[新劲刚]。
转载此文是出于传递更多信息目的。若来源标注错误或侵犯了您的合法权益,请与本站联系,我们将及时更正、删除、谢谢。
https://www.414w.com/read/1394651.html