在经历了连续几个月的低迷后，2024年第三季度的IPO市场终于迎来了久违的回暖。尤其是在十一假期前的几个工作日，国内A股、港股市场迎来了罕见的一波暴涨行情，在社交媒体引发了巨大的反响。
基于IT桔子数据，接下来我们将从整体IPO数量、省份、行业、上市地、个股募资额、上市前的融资情况等多个维度来看看今年Q3季度IPO的形势。
IT桔子数据显示，2024年第三季度国内新增上市公司45家，比2024年Q2增加10家，环比上升29%，一扫此前连续四个季度的下滑颓势，开始触底反弹。
过去一年新股IPO的断崖式下滑主要还是受到了政策方面的影响，自2023年8月后，国内A股阶段性地收紧，证监会加大对IPO的审核和监管。
据IT桔子数据，国内新增上市公司数量从2023年Q2的新增115家跌落至2024年Q2的35家，同比下降69%。
而今年三季度的上升势头不仅打破了此前的下降趋势，也显示出市场正在逐步适应监管新政，并向更加健康和可持续的方向发展。
与国内新增上市公司数量的趋势一致，在新股募资额方面，在经历持续四季度的下降后，到2024年第三季度，国内新股IPO的募资额终于迎来了正增长。
具体来看，不同市场的表现各不相同。
2023年Q2至2024年Q2A股新上市公司的IPO募资额急剧缩减，到2024年第二季度降至最低点，仅88.35亿元，不及去年同期募资额水平的十分之一。今年Q3，A股市场出现了明显的回暖迹象，新股IPO募资额回升至149.57亿元，环比增加了69.3%。
港股市场也表现出稳中向好态势，2024年Q3国内新上市公司在港股合计IPO募资280.58亿元，环比大幅增加391%，远超A股市场，成为最主要的募资渠道。
而这与政策的支持密不可分。2024年4月12日，国务院发布《关于加强监管防范风险推动资本市场高质量发展的若干意见》指出，明确表示支持内地行业龙头企业赴香港上市。同时，随着A股上市门槛的提高和IPO节奏的放缓，很多公司将目光转向了港股，从而掀起了一波“港股上市潮”。
据统计，2024年Q3国内企业有7家公司在美股新上市，但由于均是在纳斯达克交易所交易，募资规模较小，总的募资额才13.52亿元，环比下降了70.4%。
中企赴美上市的数量、金额受到美联储加息，美元或贬值，以及美国大选带来的不确定性等因素的影响。
具体到各个交易所的新股上市数量来看，2023年前三季度国内公司在A股的深交所、上交所上市交易较多，而2024年Q2、Q3连续两个季度国内新股在港交所上市数量最多。
这是由于A股政策收紧时，对港股和境外IPO产生了利好。
IT桔子数据显示，今年三季度国内企业A股IPO有24家，而境外IPO有21家，境外上市占比达到了47%；其中，有14家中国企业在港交所IPO，超过了A股的其他三家交易所。
2024Q3国内IPO企业中，分布在16个省市。其中，注册地在广东的企业最多，有8家，占比18%；位于浙江和上海的企业一样多，均有7家，分别占比16%。广东、浙江、上海三个地区IPO公司数量占总体IPO数量的50%。
在北京注册的IPO公司有4家，占比9%；在江苏注册的IPO公司有3家，占比7%；香港、山东、河南、河北、安徽5地注册的IPO公司均有2家，分别占比4%。
福建、广西、湖北、江西、陕西、四川这6个省份在Q3季度各诞生了1家IPO上市公司。
广东省Q3季度的新上市公司数量有8家，其中深圳企业有4家，佛山、广州、东莞、茂名4个地级市各有1家，行业以汽车交通（3家）、先进制造（2家）、电商零售（2家）为主。
2024年Q3上海的新上市公司以人工智能（3家）、医疗健康（2家）行业为主，浙江的IPO企业以传统制造（3家）、医疗健康（2家）行业为主。
2024年Q3，国内先进制造领域有11家企业实现IPO，环比增加22.2%；传统制造领域有7家企业实现IPO，环比增加16.7%。自2023年Q1以来，两大制造业的A股新增上市公司数量占国内IPO数量的半壁江山。
2024年Q3汽车交通新增6家上市公司，分别是智能移动出行平台如祺出行、车联网智能终端产品及方案提供商博实结、新能源汽车核心零部件供应商富特科技、智能网联服务提供商广联科技、汽车零部件及配件制造商科力装备、汽车配件供应链服务平台中驰车福。
医疗健康新增5家上市公司，分别是B2C医药电商平台方舟健客、医疗器械制造和销售平台山友医疗、创新药物研发商同源康医药、医药服务商小方制药、药品临床前安全性评价研究机构益诺思。
企业服务新增3家上市公司，分别是智能财税服务提供商百望股份、网络数据仿真系统解决方案供应商成电光信、基础设施检测服务商集信国控。
2024年Q3，25家国内新上市企业的IPO募资额不足5亿元，占总体上市公司比例最高，达55.5%。
区分上市地来看，在A股IPO的24家中国企业，募资额在5亿~10亿元之间的公司有14家，占比58%；在港股IPO的14家中国公司，有11家IPO募资额不足5亿元，占比79%；在美股IPO的7家中国企业，有6家IPO募资额不足5亿元，占比86%。
2024年Q3季度募资金额超10亿元的IPO事件有3起，分别是：美的集团在港股二次上市，净募资额306.6亿港元，是2024年Q3国内新上市公司融资金额最多的事件，也是港股近三年最大IPO。
金额排在其次的是化工制剂研发商巍华新材在A股上市，募资金额15.01亿元；名片全能王开发商合合信息在A股上市，融资金额13.8亿元，是2024年Q3募资金额第三的事件。
2024年Q3国内新股IPO募资金额TOP10事件中，有7起为A股上市事件，3起为港交所上市。具体见附表。
2024年Q3上市的国内45家公司在上市前的融资/募资情况是怎样的？
IT桔子数据显示，有23家新IPO公司在一级市场进行过融资，总体占比51%。
其中，融资次数最多的企业是视觉感知技术/芯片研发商黑芝麻智能，共融资9次，上一轮融资是在2022年8月公布的C+轮2.1816亿美元融资，投资方为武岳峰资本（领投），兴业银行、广发信德、汉能投资等。
企业学习智能解决方案服务商云学堂在IPO前共融资8次，最后的融资轮次是在2021年完成的E+轮，融资额1.9亿美元，投资方包括红杉中国、经纬创投等。
另有9家企业曾经在新三板挂牌，包括电动自行车电机和控制器研发商安乃达、无线通讯产品及嵌入式软件开发商慧翰股份、专注于碳纤维及其复合材料制品的研发商佳力奇、专注于煤矿液压支架维修再制造速达股份、通讯网络工程服务商中赣通信，这5家企业是从新三板摘牌之后、回到一级市场融资，再上市成功的。
此外，还有4家企业通过直接转板的方式在北京证券交易所快速上市，分别是网络数据仿真系统解决方案供应商成电光信、石油化工技术服务提供商瑞华技术、新材料研发制造商太湖远大、生物质衍生产品制造商中草香料。
仅有美的集团1家企业在Q3二次上市。2013年9月，美的集团在深交所上市，2024年9月17日，美的再次在港交所IPO，合计发行5.66亿股H股股票，发行价格为54.8港元/股，合计募资净额约306.73亿港元，是香港资本市场近三年最大IPO。美的实现了“A+H”两地上市。
最后，还有12家未透露过任何外部股权融资情况。
附表：
